配備多個傳感器將是未來智能設備的重要方向。目前,最新的三星和蘋果手機均配置了多個傳感器,未來新世代手機配備的傳感器將呈現幾何倍數增長。手機將能感知空間,能感知到用戶體溫等,手機將成為一個比較良好的信息采集設備。事實上,年底和明年將逐步推出的智能手表等可穿戴智能設備,其使用傳感器的數量將會更多。可以預見,配備多個傳感器的體感采集設備將是未來智能設備的一個重要方向。
國內MEMS產值增速明顯高于全球,利于進口替代。預計2013 年中國MEMS 采購金額將增長到23 億美元,2016 年達到30 億美元,復合年增長率為13.4%。MEMS 在中國市場的需求成長迅猛,我們認為隨著大陸移動終端制造商在全球市場的份額不斷上升,未來MEMS傳感器將有廣闊的進口替代空間。
我們看好相關傳感器生產類公司孕育的投資機會。目前A股涉及傳感器累上市公司主要包括漢威電子(氣體傳感器龍頭,市占率超過50%)、士蘭微(產業鏈一體化較完整)、蘇州固锝(傳統MEMS傳感器設計及生產企業)、歌爾聲學(電聲行業龍頭,主要用于傳感器麥克風制造)、通富微電(實現MEMS量化生產的封測龍頭)等等。